美股暴跌至四周低点,投资者恐慌情绪升温。标普500指数下跌1.9%,道指下跌3%。
本周早些时候,人们担心通胀将抑制美联储紧缩的步伐,并推动美国国债收益率下跌。
RJOFutures高级市场策略师BobHaberkorn表示,上周五美联储官员暗示,最早可能在今年年底前,宣布缩表,将为未来减持美债做好准备。此外,投资者对风险资产的信心也有所回升。
最新数据显示,美国12月消费者物价指数同比上升5.4%,为2006年以来的最大升幅,是1991年以来最大增幅。
在上周美联储主席鲍威尔释放鸽派言论后,投资者对通胀前景更加乐观。黄金受到提振,因股市已从避险和滞胀的状态中大幅上涨。
此外,美联储“鹰派”言论的影响也让投资者对美联储紧缩步伐更加激进。上周,FOMC会议纪要暗示,美联储在未来缩减购债规模的可能性提升,这令美元走强,从而提振黄金。
这或将为金价带来新的支撑。
不过,黄金供应仍远低于需求,因为各国央行仍在继续购买黄金,以减少对美元的依赖。由于对美国经济趋软的担忧加剧,黄金持有量在12月份继续增加。世界黄金协会公布的数据显示,中国12月份黄金总需求增加1%至556.1吨,增幅超过市场预期,而11月份是一年中最繁忙的一个月份。
技术分析
金价仍处在压力下方,这对后市走势至关重要。不过,金价在周一获得强劲买盘的支持,短期内或迎来突破性上涨。投资者也可利用黄金期货、期权和现货市场的买兴机会,以更高的价格买入看涨期权,并建立黄金期货空头头寸。
黄金ETF基金持有的黄金期货头寸下降到11月份以来的最低水平,有证据表明黄金市场多头将从最近的买盘转变为看涨,并更多地从低位回补看涨头寸。
分析师称黄金仍有机会上涨,因各国央行持续购入黄金,美国加息的时间可能比预期更早。此外,鉴于对全球增长放缓的担忧加剧,全球央行加大刺激力度的可能性进一步上升,也在一定程度上支撑了黄金。
MetalsFocus表示,“如果宏观环境依然支持金价,全球央行购买黄金的意愿就会加强,这是因为投资者可能会继续增加黄金的净买盘。”
尽管美国股市周一大幅上涨,但美国市场仍遭受了近期一个大型对冲基金和其他货币型投资者的大规模买入,因为交易员担心全球经济放缓以及各国央行增加黄金储备。
